Все выпуски  

Инвестирование на финансовых рынках


Информационный Канал Subscribe.Ru

Статьи   Торговые Сигналы          Экономические индикаторы            Метасток / формулы            Омега / формулы         Опционы  глоссарий             Опросы        Литература

Не стоит класть все яйца, в одну корзину

В прошлом выпуске  Риск инвестирования , было предложено заполнить таблицу.

Вот что  получилось:

 

Объект/Вид риска

Рыночный

Банкротство

Инфляция

Ликвидность

Политический

Стихийное бедствие

Итог

Ресторан

1

1

1

3

3

3

12

Колбасный цех

1

2

1

3

3

3

13

Банковский депозит

1

3

2

2

3

1

12

Недвижимость

2

1

1

2

3

3

14

Акции

3

3

1

1

2

2

12

Итог

8

10

6

11

14

12

 

 

 

 

 

 

 

Если посмотреть правую колонку «итог», можно заметить, что риск, для разных видов приблизительно получается одинаков.

У вас могли получиться другие значения, но, наверное,  итоговые результаты  близки. В сущности, на данном этапе нам не нужна точность.

Из этого анализа можно сделать вывод о том,  что все виды инвестирования обладают различными рисками в той или иной плоскости, но если взять в целом, риски будут приблизительно равны.

Можно заметить что активы, вложенные в акции, имеют высокую ликвидность, их можно в короткие сроки вывести, что нельзя сказать о других объектах инвестирования. Это особенно актуально в случае развития политического кризиса. Также для уменьшения "политического" риска иметь акции иностранных компаний, "проще", чем, предположим ,ресторан, за рубежом. Эти и другие качества инструментов финансового рынка и привлекают инвесторов.

Если разместить все активы в определенных пропорциях, можно было бы получить неплохой портфель, который сглаживал бы возможные убытки, распределив его таким образом, что бы  общие риски по отдельным рискам тоже были одинаковы.

Например, риск  «Политический», можно уменьшить, если избежать размещения активов в  одном государстве.

«Стихийное бедствие»- заключив договора страхования, на объекты инвестирования с высоким данным риском. Или же уменьшить их размер в портфеле,  и так далее.

Такое действие называют Диверсификация . Diversification От латинского .Diversus - разный + Facere - делать

Ее используют во многих отраслях, в том числе на финансовых рынках. Если вы, наряду с работающим рестораном, открываете  ресторан быстрого питания, это можно назвать диверсификацией, в пределах одной области. Покупка акций различных компаний, а не одной определенной, это тоже диверсификация. Так же как и вложение части активов в недвижимость, при нахождении остальных активов на банковском депозите.

Главная цель диверсификации не получение максимальной прибыли, а снижение рисков.

Если, вы хотите получить высокую прибыль, обычно это достигается увеличением величины риска. Это две стороны одной медали, и от этого не куда не деться.

Мы можем сопоставить размеры предполагаемой прибыли, исходя из метода оценки, применяемым ранее.

Наилучшим бы  для инвестирования, были бы объекты с риском равным 1, прибылью равной 3. Если высокая прибыль сопровождается высоким риском (3:3), это не самый лучший объект для инвестирования, так же как и  высокий риск с низкой ожидаемой прибылью (3:1).

Поэтому при  размещении инвестиций, нужно обращать внимание не только на доходность, но и на возможный риск, а для снижения риска еще  применять и диверсификацию.

Есть замечательное выражение, что не стоит класть все яйца, в одну корзину.

 

Информация о открытых позициях,  доступна только клиентам "Финансового Спекулянта"     Подробности >>           FAQ                 Форум

Closed Transactions: Закрытые позиции  в долларах США , за последние 3 месяца
Ticket Open Time Type Lots Item Price S / L T / P Close Time Price Commission R/O Swap Trade P/L
4850092 2004/12/09 13:13 buy 1.00 usdchf 1.1552 1.1433 1.1665  2004/12/10 11:43 1.1665 0.00 1.52 968.71
4849641  2004/12/09 12:48 buy 1.00 usdjpy 104.54 0.00 0.00  2004/12/14 04:06 104.90 0.00 6.44 343.18
4884938  2004/12/14 04:06 sell 1.00 usdjpy 104.90 0.00 0.00  2004/12/30 23:32 103.13 0.00 -99.48 1716.28
5039687  2004/12/30 00:08 sell 1.00 eurusd 1.3610 1.3722 1.3382  2005/01/03 16:04 1.3498 0.00 0.50 1120.00
5105922  2005/01/05 20:28 sell 1.00 usdchf 1.1687 1.1830 1.1531  2005/01/07 16:25 1.1830 0.00 -16.26 -1208.79
5088568  2005/01/05 00:15 buy 1.00 usdjpy 104.44 0.00 0.00  2005/01/12 00:04 103.35 0.00 15.11 -1054.67
5154480  2005/01/10 23:26 sell 1.00 usdchf 1.1813 1.1954 1.1657  2005/01/12 16:00 1.1657 0.00 -8.04 1338.25
5154476  2005/01/10 23:26 buy 1.00 eurusd 1.3091 1.2949 1.3274  2005/01/12 16:00 1.3274 0.00 -3.50 1830.00
5101421  2005/01/05 16:00 buy 1.00 gbpusd 1.8839 1.8868 1.9064  2005/01/13 10:30 1.8868 0.00 22.75 203.00
5197408  2005/01/13 15:59 sell 1.00 gbpusd 1.8823 1.8853 1.8567  2005/01/17 16:16 1.8600 0.00 -8.75 1561.00
5255072  2005/01/19 16:06 buy 1.00 eurusd 1.3043 1.2919 1.3244  2005/01/20 13:03 1.2919 0.00 -5.25 -1240.00
5241656  2005/01/18 15:57 buy 1.50 gbpusd 1.8647 1.8749 1.8904  2005/01/24 17:11 1.8749 0.00 20.47 1071.00
5272122  2005/01/20 14:58 buy 1.00 eurusd 1.2949 1.2911 1.3211  2005/01/26 15:49 1.3049 0.00 -7.00 1000.00
5295457  2005/01/21 21:31 sell 1.00 usdchf 1.1848 1.1835 1.1737  2005/01/27 09:40 1.1835 0.00 -24.04 109.84
5389135  2005/01/31 12:01 sell 1.50 gbpusd 1.8803 1.8831 1.8557  2005/02/03 21:32 1.8831 0.00 -32.81 -294.00
5492241  2005/02/09 08:00 sell 1.50 usdchf 1.2195 1.2118 1.2035  2005/02/10 23:44 1.2088 0.00 -19.43 1327.76
5502624  2005/02/09 20:00 buy 1.00 eurusd 1.2807 1.2720 1.2975  2005/02/14 07:54 1.2936 0.00 -11.25 1290.00
5495699  2005/02/09 11:59 buy 1.50 gbpusd 1.8628 1.8744 1.8870  2005/02/14 11:02 1.8870 0.00 14.44 2541.00
5169546  2005/01/12 00:04 sell 1.00 usdjpy 103.35 107.00 98.00  2005/02/17 00:01 105.41 0.00 -220.53 -1954.27
5568164  2005/02/16 16:00 sell 1.70 gbpusd 1.8826 1.8985 1.8606  2005/02/21 09:24 1.8985 0.00 -34.21 -1892.10
5628268  2005/02/23 12:00 buy 1.00 usdchf 1.1644 1.1598 1.1794  2005/03/01 23:23 1.1650 0.00 11.59 51.50
5651403  2005/02/25 00:00 sell 1.00 eurusd 1.3192 1.3197 1.3013  2005/03/02 07:53 1.3164 0.00 2.25 280.00
  0.00 -395.47 9107.70
Deposit/Withdrawal: 0.00 Credit Facility: 0.00 Closed Trade P/L: 8712.23

 

 Ведущий рассылки Александр   mailto:trader@speculator-fin.ru      http://speculator-fin.ru/

 


http://subscribe.ru/
http://subscribe.ru/feedback/
Подписан адрес:
Код этой рассылки: invest.finmarket
Отписаться

В избранное