Комментарии ФРС и обратный выкуп акций компании E.On в четверг вызвали рост на европейских фондовых рынках
2007-05-31 00:00

Европейские фондовые рынки в четверг закрылись с ростом благодаря прогнозам развития американской экономики, содержащимся в протоколе последнего заседания Комитета по операциям на открытом рынке, и решения компании E.On (EON) произвести обратный выкуп акций на $9,4 млрд. По итогам торгов британский индекс FTSE 100 вырос на 19,30 пункта, или на 0,29%, до 6621,40. Германский DAX Xetra 30 взлетел на 118,07 пункта, или на 1,52%, до 7883,04. Французский CAC 40 закрылся с ростом на 61,85 пункта, или на 1,02% на отметке 6104,00. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 3,08 пункта, или 0,78%, до 396,73. В целом, все 18 европейских рынков в четверг выросли.

За прошедший месяц основные индексы европейских фондовых рынков продемонстрировали следующую динамику. Британский индекс FTSE 100 вырос на 172,20 пункта, или на 2,67%. Германский DAX 30 взлетел на 474,17 пункта, или на 6,4%. Французский CAC 40 укрепился на 143,96 пункта, или на 2,41%. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 9,8 пункта, или 2,53%.

Оптимизм инвесторов в четверг был вызван сразу несколькими факторами. В первую очередь, их порадовало то, что представители ФРС не рассматривают замедление темпов экономического роста в США как слишком серьезную проблему. По их мнению, ситуация исправится уже до конца этого года. Еще одним положительным фактором стала публикация данных о росте производственной активности чикагского региона. Это подтверждает мнение экономистов ФРС о том, что темпы экономического роста в США немного ускорятся.

Положительная коррекция на китайских фондовых рынках также немного успокоила инвесторов после вчерашнего резкого падения.

В четверг сыграли свою роль и внутренние позитивные факторы. По данным финансово-экономического подразделения Европейской комиссии, индекс потребительской уверенности в еврозоне в мае 2007 года вырос до -1. В апреле и марте текущего года значение этого индекса составляло -4.

Германская компания E.On, крупнейший производитель электроэнергии в Европе, сообщила, что она выкупит собственные акции на сумму 7 млрд. евро ($9,4 млрд.). На этом фоне акции компании взлетели на 4,1% до 122,18 евро.

Подорожавший бензин в пятницу вызвал рост нефтяных котировок
2007-06-01 00:00

Нефть и бензин в пятницу закрылись с ростом из-за предположений, что дефицит топлива в США в разгар автомобильного сезона скорее всего не снизится. Американские нефтеперерабатывающие заводы недостаточно активно увеличивают объемы производства бензина, чтобы справиться с растущим спросом и пополнить запасы.

По итогам регулярной сессии на Нью-йоркской товарной бирже в пятницу июльский контракт на поставку нефти марки WTI вырос на $1,07, или на 1,7%, до $65,08 за баррель. А вот за прошедшую неделю нефть подешевела на 0,2%.

На Лондонской межконтинентальной бирже, ICE, июльские фьючерсы на нефть марки Brent выросли на $1,03, или на 1,5%, до $69,07 за баррель. За неделю нефть марки Brent подешевела на 2,3%.

Июльские фьючерсы на поставку неэтилированного бензина выросли на $0,041, или на 1,9%, до $2,2446 за галлон. По сравнению с прошлой пятницей контракт подешевел на 3%.

Июльский контракт на поставку топочного мазута вырос на $0,0397, или на 2,1%, до $1,9228 за галлон.

Июльские фьючерсы на поставку природного газа подешевели на $0,057, или на 0,7%, до $7,878 за миллион британских термических единиц. За неделю газ подорожал на 1,1%.

Запасы бензина в США на прошлой неделе находились на 6,7% ниже пятилетнего среднего уровня, а вот коэффициент использования производственных мощностей американских НПЗ не изменился по сравнению с предыдущей неделей. Рост котировок был поддержан сообщениями, что один из двух неработающих комплексов нефтеперерабатывающего завода компании British Petroleum (BP) в Индиане не возобновит работу до конца лета. Второй комплекс будет введен в эксплуатацию в июне. Мощность каждого комплекса составляет примерно 75 тыс. баррелей в день.

Что касается краткосрочного прогноза на следующую неделю, то нефтяные котировки, скорее всего, снизятся. Эту точку зрения поддерживают 18 из 46 аналитиков, трейдеров и брокеров (39%), опрошенных Bloomberg. В то же время, 14 аналитиков (30,5%) заявили, что цены на нефть вырастут, и еще 14 экспертов считают, что цены не претерпят значительных изменений.

Улучшение ситуации в секторе занятости и промышленности США в пятницу привело к падению стоимости казначейских облигаций
2007-06-01 00:00
Казначейские облигации США в пятницу закрылись с резким снижением на фоне экономических отчетов, свидетельствующих об улучшении ситуации в секторе занятости и промышленности США. Признаки роста активности американской экономики позволят ФРС держать процентные ставки на текущем уровне, что снизит интерес инвесторов к госбумагам. Следует отметить, что на рынке установилась отрицательная кривая доходности, когда доходность краткосрочных обязательств превышает доходность долгосрочных облигаций. Отрицательная кривая доходности может быть свидетельством приближающегося охлаждения экономики.
 
По итогам торговой сессии 10-летние казначейские обязательства снизились на 16/32 до 96-15/32. Их доходность выросла до 4,956%. Стоимость 30-летних бумаг упала на 23/32 до 95-08/32. Доходность 30-летних бумаг составила 5,061%. Стоимость 2-летних казначейских облигаций сократилась на 3/32 до 99-26/32. Их доходность увеличилась до 4,975%.

Хорошие новости из США и сделки по слиянию в пятницу вызвали рост на европейских фондовых рынках
2007-06-01 00:00
Европейские фондовые рынки в пятницу закрылись с ростом благодаря обнадежившим экономическим новостям из США и активности в секторе слияний и поглощений. По итогам торгов британский индекс FTSE 100 поднялся на 55,30 пункта, или на 0,84%, до отметки 6676,70. Германский DAX Xetra 30 взлетел на 104,81 пункта, или на 1,33%, до 7987,85. Французский CAC 40 закрылся с ростом на 64,15 пункта, или на 1,05%, на отметке 6168,15. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 3,57 пункта, или 0,90%, до 400,31. В целом, 15 из 18 европейских рынков в пятницу выросли.

За прошедшую неделю основные индексы европейских фондовых рынков продемонстрировали следующую динамику. Британский индекс FTSE 100 вырос на 106,20 пункта, или на 1,62%. Германский DAX 30 укрепился на 248,65 пункта, или на 3,21%. Французский CAC 40 взлетел на 110,66 пункта, или на 1,83%. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 6,83 пункта, или 1,74%.

Объем сделок по слиянию и поглощению с участием европейских компаний с начала этого года достиг уже $1,25 трлн. За весь прошлый год общий объем таких сделок был равен $1,6 трлн.

Акции Iberdrola, второй крупнейшей энергетической компании в Испании, взлетели на 4,9% до 44,99 евро, а бумаги Lafarge, крупнейшего в мире производителя цемента, выросли на 1,9% до 131,08 евро на фоне сообщений, что европейский миллиардер Альбер Фрэр (Albert Frere) планирует выпустить новые акции своей компании Groupe Bruxelles Lambert SA на 1 млрд. евро для того, чтобы увеличить свою долю в этих европейских компаниях.

Хороший рост в пятницу продемонстрировали бумаги телекоммуникационных компаний. Акции Deutsche Telekom, крупнейшей телефонной компании в Европе, выросли на 3,9% до 14,31 евро. Бумаги France Telecom (<a href="/toolware/issuer/quote.php?ticker=FTE" target="_blank">FTE</a>), занимающей 2-е место в Европе, прибавили 2,8% и закрылись на отметке 23,46 евро. Котировки акций Vodafone Group Plc (<a href="/toolware/issuer/quote.php?ticker=VOD" target="_blank">VOD</a>), крупнейшего оператора сотовой связи в мире, выросли на 3% до 161,8 евро.

Экономические данные из США также поддержали оптимизм инвесторов. Министерство труда США сообщило в пятницу, что в мае рост занятости в США вырос по сравнению с предыдущим месяцем. А Институт менеджмента снабжения (Institute for Supply Management, сокращенно ISM) сообщил в отдельном отчете, что рассчитываемый им индекс производственной активности в США вырос по сравнению с апрельским значением до 55%.

Увеличение спроса на топливо в понедельник вызвало рост нефтяных котировок
2007-06-04 00:00

Нефть в понедельник выросла выше $66 за баррель, так как спрос на бензин в США продолжает увеличиваться несмотря на высокие розничные цены. Согласно отчету министерства энергетики США, опубликованному еще на прошлой неделе, спрос на топливо в Соединенных Штатах увеличился до 20,9 млн. баррелей в день. А розничные цены на бензин на 11% превышают соответствующие показатели прошлого года.

По итогам регулярной сессии на Нью-йоркской товарной бирже в понедельник июльский контракт на поставку нефти марки WTI вырос на $1,13, или на 1,7%, до $66,21 за баррель.

На Лондонской межконтинентальной бирже, ICE, июльские фьючерсы на нефть марки Brent выросли на $1,33, или на 1,9%, до $70,40 за баррель.

Июльские фьючерсы на поставку неэтилированного бензина упали на $0,0066, или на 0,3%, до $2,238 за галлон. Июльский контракт на поставку топочного мазута вырос на $0,0418, или на 2%, до $1,9646 за галлон. Июльские фьючерсы на поставку природного газа взлетели на $0,313, или на 4%, до $8,191 за миллион британских термических единиц.

Дополнительное беспокойство трейдеров вызывает угроза срыва поставок нефти из Нигерии, где члены профсоюзов обещают провести всеобщую забастовку в знак протеста против увеличения цен на топливо и размера налога на добавленную стоимость.

Еще одна неприятная новость поступила с Ближнего Востока. По данным, предоставленным ВМФ США, в Аравийском море сформировался мощный тропический циклон, скорость ветра в котором достигает 150 миль в час. Циклон движется по направлению к Оманскому заливу, который является важной артерией транспортировки нефти из этого региона.

А некоторые западные аналитики заявили, что одним из факторов роста нефтяных котировок является эскалация противостояния между Россией и Западом. Особенно их беспокоит возможность принятия Россией ответных мер в случае размещения элементов американской ПРО в Европе. Некоторые “горячие головы” уже предрекают скорое “начало новой холодной войны” между Россией и западными странами.