Технический анализ рынка акций от Банка ВТБ

Анализ рыночной динамики голубых фишек

Оценка ситуации по индексу ММВБ (закр.2297,9 (+0,05%)). Расчетные риски коррекции получили развитие до 2242-2243 (промежуточная цель 2269), что вступает в конфликт с заявленной целью быков 2397 (промежуточная цель вверх 2360 и 2311)... Поддержки  2265,7..2269,2...(2294,5, - пробито внутри дня). Сопротивления 2311,7. В понедельник предполагаем позитивное открытие

Обобщающая таблица рекомендаций -02/03/2018

-

Алроса

Акции Алросы скорректировались из состояния относительной перекупленности.  Возможная цель отката 83,01 от сопр.88,79, попутная цель  85,33 от сопр. 86,95.  Позитивный сценарий цель А 96,88 от подд.82,4, попутная цель 90,82 от подд.85,43. В среднесрочном плане  (на неделю и больше) по акции снова  наблюдается   рост позитива.

Потенциальная цена покупок 2 марта 85,33

Потенциальная цена продаж 2 марта   86,51   

Рекомендация: сокращать

Краткосрочные стопы продавцов–(позиции развернулись вниз 1 марта) располагаются 2 марта 88,41

Среднесрочные стопы  покупателей  (позиции развернулись вверх 8 февраля) располагаются 2 марта 83,53

Газпром

Акции Газпрома скорректировали февральский рост. Возможная цель падения 139,37 от сопр.145,75 и далее цель В вниз 137,36 от сопр.142. Ранее новость о том, что Совет директоров "Газпрома" на заседании 5 марта рассмотрит перспективы программы обратного выкупа, подняла  акции Газпрома. Позитивный сценарий: цель В(а) вверх 152,35 от подд.138,78., локально вверх цель 141,03 от подд.139,39..  В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад позитива.

Потенциальная цена продаж 2 марта   141,03   

Потенциальная цена покупок 2 марта 137,36-139,37

Рекомендация: сокращать

Краткосрочные стопы  покупателей (позиции развернулись вверх 20 февраля)  2 марта располагаются 147,29

Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 15 февраля) 2 марта находятся 139,13

ГМК Норильский никель

Корпоративные новости по спору вокруг Норникеля задали большой разброс ожиданий вокруг акции. Позитивный сценарий: цель роста А 12213 от сопр.10422, локально вверх 11259 от подд.11021. Негативный сценарий: цель вниз 10714 от сопр.10500. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции  наблюдается снова спад  позитива.

Потенциальная цена продаж 2 марта   11259   

Потенциальная цена покупок 2 марта 11114 и ниже

Рекомендация: сокращать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля)  находятся 2 марта 11775

Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 26 февраля) находятся 2 марта 10539

Лукойл

Акции Лукойла корректируют февральский рост.  Возможная цель падения В 3709 от сопр. 3832,5, попутно вниз 3728 от сопр.3790. Позитивный сценарий цель В(а) 3932 от подд.3731. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад позитива.

Потенциальная цена покупок 2 марта  3728-3709

Потенциальная цена продаж 2 марта выше   3765   

Рекомендация:  продавать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля) находятся 2 марта – 3864

Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 2 марта) находятся 2 марта 3899

Московская биржа

В ожидании рекомендаций по дивидендам Набсовета акции Московской биржи снова отскочили вверх  от 110р.. Позитивный сценарий цель А 119,81 от подд.110,87, попутно вверх 118,23 от подд.110,92.  В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции стал наблюдаться спад позитива.

Потенциальная цена покупок 2 марта  113,15

Рекомендация: покупать

Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 2 марта ) находятся 2 марта 110,92

Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 2 марта) располагаются 2 марта на 109,52

МТС

Акции МТС скорректировались от нового годового максимума 319.5, но удерживается выше 300р. Негативный сценарий цель В вниз 277,4 от сопр.317,5. Попутная цель отката 306,7 от сопр.319,5. Позитивный сценарий: цель В(а) – 349,3 от подд.304,25... В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается спад позитива.

Потенциальная цена продаж 2 марта  выше 312,3

Потенциальная цена покупок 2 марта  309,75 и ниже

Рекомендация: сокращать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля)  2 марта располагаются  317

Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх 16 февраля) располагаются 2 марта 298,45

Роснефть

Акции Роснефти скорректировали свой февральский рост под влиянием в т.ч.корпор.новостей. Цель вниз В  317,55 от сопр.327,85. Ранее  заявлена цель вверх В(а) 364,7 от подд.319,5. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается  спад позитива.

Потенциальная цена покупок 2 марта 317,55

Потенциальная цена продаж 2 марта   325,4

Рекомендация: продавать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля располагаются 2 марта  338,75

Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз  1 марта) располагаются 2 марта на 345,4

Сбербанк об.

Акции Сбербанка  скорректировались от новых исторических максимумов. Возможная цель падения В – 265,76 от сопр.277,41. Позитивный сценарий ранее обновлен до цели вверх В(а) 316,59 от подд.266,05, попутно вверх 278,01 от подд. 270,9.. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции наблюдается рост позитива.

Потенциальная цена продаж 2 марта   278,01

Потенциальная цена покупок 2 марта 273,53 и ниже

Рекомендация: сокращать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз  27 февраля) находятся 2 марта 278,46

Среднесрочные стопы покупателей (позиции развернулись вверх  15 февраля) располагаются 2 марта 262,96

Cеверсталь

Акции Северстали попытались  двигаться к годовым максимумам 2018г., но потерпели неудачу. (Актуальны рекомендации СД (01.02.18)  по дивидендам за 2017г. )(27.72р). (Позитивный сценарий цель В вверх 988,1 от подд.917,1 снят с рассмотрения пока).  Негативный сценарий: цель А вниз 884,2 от сопр.973,7 и цель А вниз 880,6 от сопр. 939. В среднесрочном плане (на неделю и больше) наблюдается спад позитива.

Потенциальная цена продаж 2 марта  выше 916

Потенциальная цена покупок 2 марта 910,7 и ниже

Рекомендация: продавать

Краткосрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля )  находятся 2 марта 936,7

Среднесрочные стопы продавцов (позиции развернулись вниз 28 февраля ) располагаются 2 марта 960,5

Русал

Разборки акционеров  вокруг Норникеля оживили негативный сценарий по акции Русала. Одним из его этапов являются расширяемые цели вниз  А вниз 33.58! от сопр. 43.73 (от 10.10.17)  и цель вниз 33,56 от 41,39 (от 16.02.18). Тем не менее в районе 37,85 акция попробовала нащупать дно.  Локальная цель отскока 39,53 от подд.38,09 исполнена 1 марта. Откат - (Объявления об импортных тарифах в США оказало давление на акцию 2 марта). В среднесрочном плане  (на неделю и больше) по акции   наблюдается   рост негатива.

Рекомендация: накапливать

Краткосрочные стопы покупателей (позиции развернулись  вверх 1 марта)  находятся 2 марта на 38,04

Среднесрочные стопы  продавцов  (позиции развернулись вниз 9 февраля) располагаются 2 марта 40,58

Акция на выбор: Полиметалл

Акция Полиметалла на даунтренде попали в зону относительной перепроданности. В связи с этим повышаем рекомендацию по ней до накапливать в ожидании признаков последующего разворота вверх.  Пока на бумагу давит основной негативный сценарий. Цель А вниз 552 от от сопр.654 и цель А вниз 537,3 от сопр. 596, попутная цель вниз 576,8 от сопр.596. Локальная цель отскока - 593,6 от подд. 581,8 уже исполнена 2 марта. В среднесрочном плане (на неделю и больше) по акции снова наблюдается рост негатива

Потенциальная цена продаж  2 марта  576,8 и ниже

Потенциальная цена покупок  2 марта выше 593,6

Рекомендация: нейтрально (относительно перепродана) (

Краткосрочные стопы покупатеей (позиции развернулись вверх  2  марта)  находятся 2 марта 581,8

Среднесрочные стопы  продавцов  (позиции развернулись вниз  22 февраля) располагаются 2 марта 637,5

--

Пояснения к таблице рекомендаций

В таблице  технических рекомендаций используется 5 опций – покупать, продавать, накапливать (ранний сигнал на покупку), сокращать (ранний сигнал на продажу) и нейтрально. Цветом обозначены свежие  рекомендации.

Для рекомендаций покупать и продавать  применяется двойная система стопов – ближний и дальний. При наступлении ближнего стопа (лосса) рекомендация в таблице изменяется на противоположную - сокращать (вместо покупать) или накапливать (вместо продавать)  соответственно.  В этом случае мы считаем, что получен ранний сигнал на разворот тенденции в противоположную сторону. Если сказать иначе, то накапливать – это рекомендация покупать в условиях  даунтренда, а сокращать – это рекомендация продавать в условиях аптренда. При наступлении “дальнего” стопа рекомендация  “cокращать”  меняется на “продавать”, а “накапливать”  на “покупать”.  В этом случае мы считаем, что ранний сигнал на разворот тенденции  получил подтверждение.   

По рекомендациям сокращать и накапливать в таблице указывается только один стоп, поскольку полного подтверждения разворота  тенденции еще нет. Дальние (еще не наступившие) стопы в этом случае необходимо искать в тексте теханализа (не в таблице).  При рассылке материалов по подписке рекомендуется обращаться для знакомства c ними к постоянному адресу обзора на http://broker.vtb.ru