Последние несколько лет я кратко затрагивал тему выбора инвестиционных фондов на последнем, пятом занятии вебинара «Формирование инвестиционного портфеля». Однако вопросы слушателей, как правило, показывали, что для выбора фондов «с нуля» этого времени явно недостаточно, и тема требует более подробного рассмотрения.
Увеличивать продолжительность вебинара про «Портфель» ради подробного рассказа про инвестиционные фонды мне не кажется правильным решением, поскольку это разные темы. Поэтому я и решил выделить тему выбора фондов в отдельный вебинар - "Инвестиционные фонды".
Я рекомендую этот вебинар тем, кто уже участвовал в вебинаре про «Портфель», но по-прежнему ощущает недостаток информации по выбору инвестиционных фондов. Однако, я рекомендую этот вебинар также и тем, кто с программой про «Портфель» не знаком, а планирует использовать инвестиционные фонды исходя из других соображений и стратегий.
Ниже – анонс и программа вебинара.
* * *
Инвестиционные фонды в развитых стран являются одним из самых доступных и популярных способов инвестиций. Объединение ресурсов пайщиков в инструментах коллективных инвестиций позволяет непрофессиональным инвесторам с небольшим размером капитала вкладывать деньги на условиях не хуже, чем у крупнейших игроков инвестиционного рынка.
С помощью инвестиционных фондов можно вложиться практически в любые классы активов – акции, облигации, денежный рынок, недвижимость, товарные активы и другие, более экзотические инструменты.
Однако, сфера коллективных инвестиций далеко не безоблачна. Реальные результаты вложений в инвестиционные фонды зачастую сильно отличаются в худшую сторону от ожиданий инвесторов и обещаний управляющих компаний. Инвестиционные фонды нередко таят в себе множество сюрпризов и опасностей, которые при неблагоприятном стечении обстоятельств могут привести к недополученной прибыли или значительным потерям капитала.
Ситуация с инвестиционными фондами в России усугубляется слабой развитостью сферы коллективных инвестиций, низкой финансовой грамотностью населения, низким уровнем профессиональной этики инвестиционных компаний, а также влиянием последних кризисов, которые привели многие управляющие компании и фонды на грань выживания, что зачастую заставляет их решать свои финансовые проблемы за счет клиентов.
В связи с этим потенциальному пайщику инвестиционных фондов крайне важно понимать принципы работы инвестиционных фондов, уметь оценивать достоинства и недостатки фондов, и выбирать среди предложений, представленных на рынке те, которые наилучшим образом подойдут под цели и задачи инвестора.
* * *
Программа вебинара
Занятие 1. Как работают и какими бывают инвестиционные фонды?
Важные предостережения
Что такое инвестиционный фонд?
Как работают инвестиционные фонды
Плюсы и минусы инвестиционных фондов
Современное состояние отрасли в РФ и в мире
Какими бывают инвестиционные фонды? – по типу, категории, ограничениям в обороте, биржевому обращению и т.д.
Как покупать, продавать и обменивать паи фондов?
Где искать информацию о фондах?
Документы, определяющие деятельность фондов
Домашнее задание
Занятие 2. Как выбирать инвестиционные фонды?
Инвестиционная стратегия и распределение активов
Инвестиционная индустрия – друзья или враги?
Издержки фондов и их влияние на финансовый результат
Прошлые результаты деятельности фондов: что на самом деле важно?
Почему важен размер стоимости чистых активов фонда?
Риски фондов: зарубежная и российская специфика
Главные ошибки пайщиков
Другие формы коллективных инвестиций: биржевые фонды, хэдж-фонды, пенсионные фонды и т.д.
Налогообложение фондов
Рекомендуемая литература
Целью вебинара не является реклама инвестиционных фондов, равно как и критика инвестиционных фондов. Цель вебинара – независимым взглядом оценить возможности и предостеречь от часто встречающихся ошибок.
