США. Поведение инвесторов постепенно выравнивается, снижение биржевых индексов на последних торгах уже не глубокое, индекс Dow Jones =0,08%), S&P 500 =0,29, NASDAQ =0,11%. Поддержала и статистика, количество первичных обращений за пособиями по безработице снизилось с 363 до 340 тыс., что ниже ожиданий (345).

Россия. Как и прогнозировали Еврофинансы, в отсутствие драйверов роста торги четверга закрылись снижением индексов, ММВБ на 3,56, РТС на 4,18%. Помимо негатива внешнего фона, дополнительным фактором снижения котировок стали соответствующие нефтяные цены и динамика индекса деловой активности в промышленности Китая. Одновременно, в связи с налоговыми платежами, сохранялся повышенный спрос на рублевую ликвидность, так, из предложенных вчера на 1 день 260 млрд. руб. прямого РЕПО банки уже утром выбрали весь лимит под 5,56% (ставка рынка выше и равна 6,40%).

Европа. Биржи закрылись снижением, FTSE 100 2,1, DAX на 2,1, CAC 40 на 2,07%, отыгрывалась солидарная позиция инвесторов относительно динамики американских бирж. Региональные новости имели скорее позитивный характер, так, уточненный ВВП Великобритании 1 квартале вырос на 0,3%, годовой рост ВВП составил при этом 0,6%. Больше, чем ожидалось, снизились розничные продажи. Испания разместила облигации с превышением целевого уровня, но при этом доходность, к примеру, пятилетних бумаг выросла с 2,789 в ходе предыдущего размещения 9 мая до 3,001%, доходности трехлетних и тринадцатилетних облигаций также показали повышение.

Азия. Фондовые торги четверга в Японии завершились снижением Nikkei на 7,32%. Причин было несколько, к примеру, резкий рост доходности по гособлигациям (впервые за последний год до уровня в 1%), ухудшение индекса HSBC по Китаю (а это основной торговый партнер Японии), фиксация прибыли (весьма весомой, учитывая рост Nikkei на 40% с начала года). Все другие азиатские биржевые индексы на торгах четверга также закрылись в минусе, Kospi снизился на 1,25, Shanghai Composite на 1,16, Hang Seng на 2,52%. В Китае с 50,4 до 49,6 пункта снизился индекс деловой активности в промышленности HSBC, причем, теперь индекс стал ниже порогового значения в 50 пунктов, что имеет сильное психологическое влияние на инвесторов. Снизился также и общеотраслевой индекс деловой активности в Японии, в месячном исчислении на 0,3%, месяцем ранее он вырос на 0,6%.

Золото. Сохранение QE и ослабление доллара способствуют улучшению динамики цен драгметаллов, утром четверга фьючерсы на золото = 1392,9, серебро = 22,505, платина = 1458,1, палладий = 737,1 долл. за унцию.

Нефть. На цены влияют противоречивые факторы, так, сенатом Конгресса США принята резолюция об оказании помощи Израилю в случае военного конфликта с Ираном, запасы нефти США снизились, но меньше ожиданий, возросли запасы бензина, плохая статистика по промышленности Китая усилила опасения снижения спроса на нефть. В результате Brent и Light с утра вчера шли по 102,08 и 93,73, к 14.00 по 101,52 и 93,03, утром сегодня по102,4 и 94,09 долл. за барр.

Статистика, прогноз. В Москве пройдет собрание Ассоциации региональных банков России. Из наиболее значимой статистики ждем ВВП Германии за I квартал (10.00, предыдущее изменение +0,1%), ряд индексов потребительского доверия в еврозоне (10.00-12.00), данные о заказах на товары длительного пользования в США (16.30). В понедельник в США и Великобритании выходной день (празднование Дня поминовения), накануне длинных выходных торги на их биржах будут осторожными, сейчас фьючерсы на биржевые индексы США торгуются в минусе, Азия тоже снижается, нефть в качестве драйвера роста для наших бирж, конечно, сыграет свою положительную роль, но для того, чтобы котировки вышли в плюю, нужна дополнительная поддержка.

Полная версия ежедневного аналитического обзора, 24.05.2013