Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Форекс. Практические советы, стратегии, прогнозы и аналитика

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "FOREX: от азов к реальным счетам." на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Апрель 2008   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
Автор
ВВВВ

Статистика

1.308 подписчиков
0 за неделю
←   Все выпуски   →

Форекс. Практические советы, стратегии, прогнозы и аналитика


Здравствуйте, уважаемые друзья и коллеги!

"Если собрать все деньги на земле и поделить их

поровну между всеми жителями, то через некоторое

время всё вернётся на круги своя: богатые снова

станут богатыми, а бедные - бедными!"

1. ОБЗОР ПРОШЕДШЕЙ НЕДЕЛИ:

Доллар перестал реагировать на плохие новости.

На страшно плохие данные по труду в Америке он просто вырос!

Как поётся в песне: «То ли ещё будет, ой-ёй-ёй!»

А новостей на следующей неделе будет много.

2. ВАЖНЫЕ СОБЫТИЯ СЛЕДУЮЩЕЙ НЕДЕЛИ:

  "Не всё то золото, что блестит"

"Мал клоп, да вонюч"

или реакция на новости мало предсказуема

Календарь на неделю

07.04.2008 - 11.04.2008 Разница с GMT: +4 (время московское)

Время Страна Название индикатора Текущее значение Прогноз Предыдущее

 

Понедельник 07.04.2008

09:00 Japan Leading indicators (February) preliminary - 36.4

09:00 Japan Coincident indicators (February) preliminary - 20.0

14:00 Germany Industrial production (February) adjusted - 1.8%

23:00 USA Consumer credit (February), bln +5.7 +6.9

Вторник 08.04.2008

16:55 USA Redbook (05.04)

22:00 USA FOMC meeting minutes (18.03)

Среда 09.04.2008

07:30 Japan BoJ meeting announcement 0.50% 0.50%

10:00 Japan BoJ monthly economic report (April)

10:00 Germany Trade balance (February) unadjusted, bln - 17.1

10:00 Germany Current account (February) unadjusted, bln - 15.0

12:30 UK Industrial production (February) - -0.1%

12:30 UK Manufacturing output (February) - 0.4%

13:00 EU(13) GDP (Q4) revised 0.4% 0.4%

18:00 USA Wholesale inventories (January) 0.6% 0.8%

Четверг 10.04.2008

03:50 Japan Current account (February) unadjusted, trln - 1.240

03:50 Japan Trade balance (February) unadjusted, trln - 0.086

03:50 Japan Machinery orders (February) adjusted - 19.6%

11:00 UK Halifax house price index (March) -0.4% -0.3%

12:30 UK Trade in goods (February), bln - -7.5

12:30 UK Non-EU trade (February), bln - -4.3

15:00 UK BoE meeting announcement - 5.25%

15:45 EU(15) ECB meeting announcement - 4.00%

16:30 EU(15) ECB press conference

16:30 USA Jobless claims (week to 05.04) 385K 407K

16:30 USA International trade (February), bln -57.5 -58.2

16:30 USA Export (February), bln - 148.2

16:30 USA Import (February), bln - 206.4

22:00 USA Federal budget (March), bln -75.0 -175.6

Пятница 11.04.2008

03:50 Japan Corporate goods price index (CGPI) (March) domestic - 0.4%

16:30 USA Import prices (March) - 0.2%

16:30 USA Export prices (March) - 0.9%

18:00 USA Michigan sentiment index (April) preliminary 69.0 69.5

3. ПРОГНОЗЫ И РЕКОМЕНДАЦИИ:

"Доверяй, но проверяй"

или если перефразировать Гринспена,

то он прогнозы по курсу доллара

не даёт (какой захочет - такой и будет!).

 

Прогнозы и рекомендации на следующую неделю 04.02.2008-08.02.2008

EURUSD

Наиболее вероятно продолжение восходящего тренда с тестированием максимума 1.5902. Возможно открытие длинных позиций от 1.5680-1.5730 со стопами ниже 1.5630 с целями в районе 1.5970. После подтверждения возможно открытие коротких позиций от 1.5920-1.5970 со стопами выше 1.6000 с краткосрочными целями в районе 1.5000, среднесрочными - 1.4300, долгосрочными - 1.3300. В случае, если 1.5902 - глобальная точка максимума возможно открытие коротких позиций от 1.5800-1.5850 со стопами выше 1.5902 с теми же целями. В случае тестирования 1.6000 возможно открытие длинных позиций после подтверждения.

GBPUSD

Наиболее вероятно продолжение нисходящего тренда после начавшейся коррекции. Возможно открытие коротких позиций от 2.0250-2.0350 со стопами выше 2.0400 с краткосрочными целями в районе 1,9260, со среднесрочными - 1.8550, с долгосрочными - 1.7450. Открытие длинных позиций пока не рекомендуется.

USDCHF

Наиболее вероятно продолжение нисходящего тренда c тестированием минимума 0.9634. Возможно открытие коротких позиций от 1.0080-1.0150 со стопами выше 1.0220 с краткосрочными целями в районе 0.9550, среднесрочными - 0.9350, долгосрочными - 0.9050. Открытие длинных позиций пока не рекомендуется.

USDJPY

Наиболее вероятно продолжение нисходящего тренда c тестированием минимума 95.77. Возможно открытие коротких позиций от 101.60-102.20 со стопами выше 103.00 с краткосрочными целями в районе 96.30, среднесрочными - 92.20, долгосрочными - 85.50. Открытие длинных позиций пока не рекомендуется.

4. ПРАКТИЧЕСКИЕ СОВЕТЫ:

"Умные учатся на чужих ошибках, глупые - на своих"

Начало в предыдущей рассылке…

 

А был ли особенный год?

Плохим для торговли был 1978 год. Я неоправданно умножал потери из-за того, что в это время переходил от торговли на площадке к дистанционной торговле и совершенно не понимал разницы между ними.

То есть в 1978 году вы начали торговать из офиса?

В 1977 году я в основном торговал на площадке, а с 1978 года полностью переключился на офис.

Из-за этого ваши торговые позиции стали более долгосрочными?

По сути дела, 1978 год научил меня тому, что в офисе нужно быть более долгосрочным трейдером. Если бы на площадке я почувствовал, что соевые бобы упадут на 3 цента, то продал бы, а в противном случае — вышел бы из сделки. В офисе такого преимущества у вас нет, ибо вы не чувствуете настрой площадки при размещении приказов. Кроме того, решения, которые вы прини­маете, глядя на цены на экране, качественно уступают тем, которые принимают на площадке, наблюдая за всем происходящим вокруг. На площадке есть такие индикаторы, которые вы воспринимаете подсознательно. Вот, например, те трое всегда ошибаются на разворотах рынка. Если все они одновременно делают одно и то же, то в голове что-то срабатывает. Мне понадобилось много времени для того, чтобы понять, что впредь таких инструментов у меня не будет.

К чему тогда эти перемены? Ведь на площадке вы действительно хорошо работали. Зачем переходить в офис?

Когда я начинал в 1970 году, не было фьючерсных рынков валют, процент­ных ставок или золота. К 1978 году такие рынки уже достаточно давно числи­лись на табло и доказали свою жизнеспособность. Валютный рынок появился в 1974 году, но ему понадобилось несколько лет для того, чтобы набрать дос­таточный объем.

То есть вами руководило желание торговать на большем количе­стве рынков, чем физически было возможно, находясь на единствен­ной площадке?

А такой возможности пять лет назад и не было.

Насколько я знаю, вы организовали курсы обучения трейдеров. Когда это было?

Мы набрали одну группу в начале 1984 года, а вторую — в начале 1985 года. Какими были ваши мотивы?

У меня есть партнер, с которым я дружу со старших классов школы. С ним мы ведем философские споры любой мыслимой направленности. Однажды мы поспорили, можно ли мастерство успешного трейдера свести к набору правил — это моя точка зрения — или в нем есть что-то неописуемое, мистическое, субъек­тивное или интуитивное. Этот спор продолжался долгое время, и я чувствовал себя неудовлетворенным теоретической аргументацией. В конце концов я пред­ложил: «Я знаю, как окончательно решить наш спор. Наберем и обучим несколь­ко человек, тогда и посмотрим, что получится». Партнер согласился.

Это был интеллектуальный эксперимент. Мы учили трейдеров, не жалея сил. Мне казалось, что только так можно получить достоверный результат. Я постарался систематизировать все свои знания о рынках. Мы обучали азам теории вероятности, управления капиталом и собственно торговле. И я ока­зался прав. Говорю это не ради хвастовства, а потому, что и сам удивился, как хорошо это сработало. Настолько хорошо, что я даже испугался.

Ваша основная идея состояла в том, что можно взять почти любого достаточно умного человека и превратить его в удачливого трейдера?

Нет. Мы отбирали тех людей, которые нам казались подходящими. Мы получили 1000 заявок, отобрали по ним сорок человек, из которых после со­беседования оставили десять.

Какими качествами вы интересовались?

Мне не хотелось бы говорить об этом, поскольку скажи я, что мы искали шахматистов, и в следующий раз они завалят нас своими резюме.

Одним из ключевых аспектов был интеллект?

Он был одной из характеристик, но не был главным аспектом. В поиске желаемого мы могли выбирать между умными и очень умными людьми. Мы отобрали очень умных лишь потому, что таковые были в наличии.

Вы не боялись раскрывать свои торговые секреты?

Конечно, боялся. Но я не согласен с большинством трейдеров, думаю­щих, будто торговые стратегии настолько неустойчивы, что перестанут ра­ботать, если о них узнают другие. Если то, что вы делаете, — правильно, то оно будет работать, даже если общее представление об этом будет и у других людей. Я всегда говорю, что можно было бы опубликовать торговые правила в газете и никто им не последует. Главное — это методичность и дисциплина. Почти каждый может составить список правил, которые на 80 процентов столь же хороши, как и те, которым обучали мы. Чего сделать нельзя — это передать свою веру, которая позволяет держаться этих правил, даже когда дела идут плохо.

Сколько продолжалось обучение?

Поразительно мало. В первый год мы уложились в две недели. После этого наши ученики месяц торговали на рынке и вели дневник с объяснением причин совершения сделок. Мы хотели проверить, насколько методично они выпол­няют то, чему их научили. Настоящий успех пришел на второй год — курс обучения занял всего неделю.

Сколько было учеников?

Всего двадцать три.

Каковы были результаты?

Мы отчислили троих, у которых дело не пошло. Зато оставшиеся двадцать вышли на уровень около 100 процентов среднегодового дохода.

Обучая людей, вы раскрываете перед ними сущность своей рыноч­ной стратегии. Разве это не чревато созданием двадцати клонов Ричар­да Денниса? Ведь результаты их торговли будут сильно скоррелированы с вашими действиями?

Нет, эти результаты сильно различались. Своим ученикам мы постоянно повторяли: «Мы научим вас тому, что считаем действенным, но надеемся, что вы добавите к этому собственный стиль, интуицию и рассудительность».

Ставки какой величины используют эти трейдеры?

С годами, по мере роста зарабатываемой прибыли, ставки увеличивались. Я бы сказал, что в среднем — это было около 2 миллионов долл. на сделку.

А с чего они начали?

Со 100000 долл. на сделку.

Говорят, что эту группу трейдеров называют «черепашками». За­бавное название. Откуда оно взялось?

Когда я решил организовать курсы подготовки трейдеров, я только что вернулся из поездки на Дальний Восток. Рассказывая кому-то об этой про­грамме, я сказал: «Мы собираемся воспитывать трейдеров точно так же, как в Сингапуре разводят черепах». Я побывал на одной такой ферме, где увидел огромный чан, в котором барахтались тысячи черепашек; для меня это стало метафорическим обозначением воспитания трейдеров.

Насколько большую роль в торговле играет везение?

В конечном итоге нулевую. Абсолютно нулевую. Не думаю, чтобы хоть кто-то смог бы продержаться в этом бизнесе, только потому что ему повезло на старте.

Но в отдельных сделках роль везения, очевидно, иная?

В этом-то и вся путаница. В любой отдельной сделке почти всё сводится к удаче. Это простая статистика. Если постоянно делать нечто, что каждый раз имеет 53-процентные шансы на успех, то через какое-то время шансы на успех вырастут до 100 процентов. Я считаю, что бессмысленно сравнивать двух трей­деров по результатам их работы меньше чем за год. А может пройти и пара лет, прежде чем вы сможете определить, какой из трейдеров лучше.

Вы являетесь одним из немногих, кто одновременно пользуется механической системой и принимает решения самостоятельно. Как бы вы сравнили эти два подхода?

Профессиональные трейдеры иногда могут действовать весьма разумно, но они не склонны систематически обдумывать то, что делают. Например, боль­шинство трейдеров, совершив успешную сделку, не задумываются, почему она удалась. Что я сделал такого, что смог бы применить на другом рынке или в другой раз? Они мало размышляют о процессе торговли. В отличие от них я, как мне кажется, всегда подходил к торговле аналитически, даже еще не раз­работав ни одной механической системы.

Другая крайность — трейдеры академического склада, которые углубля­ются в анализ, не проведя еще ни одной сделки. Им не хватает практических знаний, необходимых для создания хорошей торговой системы. К счастью, я начал с практики. Поэтому наши разработки более применимы к реальности.

Не могли бы вы привести пример того, как недостаток практичес­кого опыта может повредить разработчику систем?

Предположим, для примера, что я разрабатываю механическую систему, которая часто подает сигналы о размещении стоп-приказов там, где они, как я знаю, бывают в избытке. На практике не слишком разумно размещать свой стоп-приказ там, где их ставит каждый. Кроме того, у такой системы величина проскальзываний обычно будет превосходить средний уровень. Если вы этого не поймете и не внесете соответствующих поправок в результаты, то получите систему, которая прекрасно выглядит на бумаге, но значительно хуже прояв­ляет себя на практике.

Вы сказали, что до того, как заняться разработкой механических торговых систем, вы уделяли пристальное внимание процессу тор­говли. Вы вели учет своих ошибок и успехов или же просто их запо­минали?

Да, я записывал и обдумывал свои наблюдения. Я размышлял обо всем, что делал.

Именно это вы посоветовали бы другим трейдерам — то есть вести учет своих ошибок и успехов?

Абсолютно верно. Торговые переживания настолько сильны, что естествен­но постараться забыть о них с окончанием торгового дня. Я поступаю точно так же, когда все в порядке. Осложнения, наоборот, заставляют меня заду­маться о том, что я делаю и как можно было бы сделать это лучше. Если дела идут плохо, то трейдеру не следует зарывать голову в песок в пустой надежде, что всё наладится само собой.

Выходит, что о рынках совсем не хочется думать именно тогда, ког­да это более всего необходимо.

Верно. Я непрерывно думаю о рынках, поэтому у меня такой проблемы нет.

Как вы поступаете, если ваше трейдерское чутье говорит одно, а ваши системы — другое?

Если налицо абсолютное противоречие, то я ничего не предпринимаю до тех пор, пока не смогу разрешить этот конфликт.

Большинство ваших систем по своей конструкции ориентировано на следование за тенденцией, не так ли?

Так.

Значит, по определению, они никогда не будут правильно позици­онированы на разворотах рынка. Но вы, как опытный трейдер, спо­собны уловить то, что рынок склонен к развороту. Станете ли вы в такой ситуации покупать, основываясь на своем трейдерском чутье, даже если ваша система предлагает играть на понижение?

Вероятно, мне бы больше подошла нейтральная позиция, поскольку для меня обычно одинаково весомы как психологический настрой рынка, так и технические аспекты следования за тенденцией.

То есть прежде чем принять решение, вам желательно дождаться появления каких-то признаков разворота рынка?

Вероятнее всего, что я интуитивно правильно сориентирую позицию на направление тенденции и ликвидирую позицию раньше, чем получу такой сиг­нал от системы, следующей за тенденцией.

А как насчет того, чтобы открыть сделку против доминирующей тенденции?

Конечно, я делал это — то есть открывался против тенденции. Но начинать сделку, что называется, на глазок, я бы не советовал.

Подобные сделки удаются хуже других?

Как правило, да.

…продолжение в следущей рассылке

5. ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ:

 "Все великие трейдеры известны за свои методы торговли"

На нашем сайте создаётся библиотека торговых стратегий.

Пожалуйста, присылайте свои тактики и стратегии торговли.

6. ЛИТЕРАТУРА О РЫНКЕ ФОРЕКС:

"Если бы я хотел чему-то научиться, то учился бы у тех, кто знает и умеет"

7. УДАЛЁННОЕ ДОВЕРИТЕЛЬНОЕ УПРАВЛЕНИЕ:

1. Что такое доверительное управление:

При Удалённом доверительном управлении инвестор сам открывает счёт на своё имя в брокерской компании, а управление этим счётом берёт на себя профессиональный трейдер.

2. Преимущества Удалённого доверительного управления:

а. При Удалённом доверительном управлении инвестор имеет полный контроль над своими средствами.

в. Инвестор сам выбирает надёжную брокерскую компанию.

с. Инвестор сам планирует количество средств на счёте и срок их инвестирования.

Подробнее на сайте

8. ПСИХОЛОГИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ РЫНКА (анализ толпы)

"Толпа всегда не права" 

Волатильность на рынке просто сумашедшая –

движения большие, резкие и неожиданные.

Давайте назовём её - волатильность в кубе.

И, напоследок, как всегда, немного юмора:

У трейдера в машине было всего две педали: газ и … нефть!

9. АРХИВ РАССЫЛКИ

10. НАПИСАТЬ АВТОРУ РАССЫЛКИ

До свидания, удачи.

Желаю всем хороших покупок и отличных продаж!
В избранное