Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Ежедневный обзор фондового рынка от ФК Интерспрэд-Инвест

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "Путь к богатству" на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Февраль 2009   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
Автор
Nick Cherry

Статистика

662 подписчиков
-3 за неделю
←   Все выпуски   →

Ежедневный обзор фондового рынка от ФК Интерспрэд-Инвест


Ежедневный обзор


Итоги торгов ценными бумагами РТС
Российский рынок акций
Зарубежные фондовые рынки
Мировой рынок энергоносителей
Корпоративные новости





 Итоги торгов ценными бумагами (РТС), 02.02.2009 
 Эмитент   Цена последней 
 сделки, USD 		  Изменение, 
 % 
 Лукойл   31.300   -8.75% 
 Сургутнефтегаз       
 Сургутнефтегаз пр.   0.21500   - 
 Татнефть       
 Норильский никель   40.000    -6.98% 
 Ростелеком       
 Сбербанк   0.43000   -8.51% 
 Газпром (руб.)       
 Северсталь       
 МТС   3.0000   -7.12% 
 Роснефть   3.0000   -6.83% 
 Банк ВТБ       



Российский рынок акций
 Котировки ADR российских эмитентов (NYSE),
 02.02.2009 
 Эмитент   Цена 
 одной 
 акции, $ 		  Измен., 
 % 
 Ростелеком   49.35   -1.320% 
 Вымпелком   5.47   -10.181% 
 МТС   19.65   -7.746% 
 Лукойл   31.92   -2.594% 
 Сургутнефтегаз   4.54   6.075% 
 Вимм-Билль-Данн   24.13   -0.495% 
 Газпром   12.89   -0.617% 
 Норникель   4.1   -0.966% 

Цены большинства российских ликвидных акций по итогам торговой сессии на ММВБ изменились разнонаправленно. Опасения по поводу слабости мировой экономики оказывают давление на мировые фондовые рынки. Очередное ослабление курса рубля против доллара привело к более значительному падению индекса РТС по сравнению с индексом ММВБ. Однако в конце дня игроки попытались откорректировать рынок вверх, говорят трейдеры. По итогам же сегодняшних торгов индекс РТС уменьшился на 5,01 проц до 508,25 пункта. В течение сегодняшней торговой сессии индекс РТС понижался до 505,64 пункта. Ближайший /с датой исполнения 16 марта 2009 г/ фьючерс на индекс РТС сегодня к закрытию составил 50080 пунктов против 53700 пунктов на прошлых торгах, что соответствует ожиданию индекса на уровне 500,80 пункта. Объем торгов акциями на классическом рынке РТС сегодня составил около 10,626 млн долл, что примерно на 1,9 млн долл ниже аналогичного показателя предыдущих торгов. Объем торгов фьючерсами равнялся около 0,577 млрд долл, опционами – 0,018 млрд долл против 0,692 и 0,033 млрд долл на предыдущих торгах, соответственно. Индекс ММВБ сегодня к закрытию торгов повысился на 0,24 проц до 626,41 пункта. Общий объем торгов в фондовой секции ММВБ при этом составил 1,693 трлн руб против 75,925 млрд руб, Впрочем на бирже это объясняют технической ошибкой трейдера, заведшего в систему с 12.04 мск по 12.07 мск 16 сделок РЕПО под акции "Газпрома" (GAZP) 16 сделок каждая объемом в 101,305 млрд руб. В пользу технической ошибки говорит и то, что после 13.00 мск прошло 16 сделок, каждая объемом в 101,305 млн руб. В течение торговой сессии на российском рынке акций преобладали пессимистические настроения. Слабая динамика азиатских и западноевропейских фондовых индексов способствовала снижению российского рынка к очередным уровням поддержки. Вышедшая в 16.30 мск в Америке макроэкономическая статистика существенного влияния на динамику котировок российских акций не оказала, хотя показатели оказались умеренно-негативные. "Даже при негативном открытии торгов на американских биржах можно было увидеть покупки. Особым спросом в конце дня пользовали акции "Норильского никеля" (GMKN), "ЛУКОЙЛа" (LKOH) и "Газпрома" (GAZP). Впрочем, акции "Полиметалла" (PMTL) и "Полюс Золота" (PLZL) оказались сегодня лидерами роста во втором эшелоне, поднявшись на ММВБ на 7,64 проц и на 8,90 проц, соответственно. Дорожающие в цене драгоценные металлы на спот-рынке обусловили такую динамику курсовой стоимости ценных бумаг российских производителей серебра и золота, говорят фондовые аналитики. Также повышенный спрос на себе испытали привилегированные акции "Сургутнефтегаза" (SNGS), которые подорожали на 4,15 проц. Видимо, перспективы получения высокой дивидендной доходности уже заинтересовали инвесторов, говорят трейдеры. В целом же, аналитик компании "Атон" Наталья Выгодина отметила, что с точки зрения технического анализа, индекс ММВБ все еще находится в рамках "бокового" диапазона 600-630 пунктов, который сложился за последние пять торговых сессий. "Неудачная попытка выйти из краткосрочного "боковика" наверх в минувшую пятницу очень быстро вернула "быков" на землю. Закрытие прошлой недели состоялось под верхней границей сложившегося диапазона. Пока значение индекса принадлежит указанному диапазону, существенных изменений рынок акций не претерпит", - сказала Н.Выгодина. Заместитель директора аналитического департамента компании NetTrader Андрей Бутенко отметил, что одной из главных тем последних дней остается плавная девальвация рубля относительно евро и доллара. "Сегодня стоимость бивалютной корзины вплотную подошла к границе 41 руб, которую удерживает ЦБ. Пока у ЦБ есть силы сдерживать рубль, преодоления указанного уровня, скорее всего, не произойдет. Но в целом в ближайшие месяцы дальнейшее ослабление этой границы произойдет. Данный процесс ускорится, если нефть пойдет вниз и опустится ниже 30-35 долл за баррель", - сказал А.Бутенко.

Аналитик компании "Алор" Анна Люканова считает, что ситуация с рублевой ликвидностью по-прежнему остается достаточно напряженной. "В частности, сегодня ЦБ в ходе беззалогового аукциона разместил в коммерческих банках 99,9 проц из предложенных 25 млрд руб. Полагаю, что очередное обострение дефицита ликвидности будет наблюдаться во второй половине февраля, когда кредитным организациям придется вернуть очередной транш, привлеченный у ЦБ на беззалоговом аукционе, что может вновь оказать давление на российский фондовый рынок и вызвать распродажи.

Негативным фактором является и очередная волна резкого ослабления рубля к бивалютной корзине, а также близость к верхней границе коридора – 41 рубль, который, по словам ЦБ, не будет меняться. Если Банк России продолжит накачивать коммерческие банки дешевыми рублями, то ему придется удерживать курс национальной валюты за счёт золотовалютных резервов, что вызовет их очередное сокращение и может привести к снижению российского рейтинга. Учитывая все внутренние и внешние факторы, рекомендую использовать спекулятивную стратегию, а среднесрочным инвесторам – дождаться более привлекательных позиций", - сказала А.Люканова.

Российский рынок акций на торгах в понедельник смотрелся достаточно крепко. Несмотря на попытки продавить котировки ликвидных бумаг вначале и середине торговой сессии вниз, ближе к закрытию ряду бумаг удалось закрыться у своих максимумов. Лучше рынка выглядели бумаги; Акрона, Полюс Золота, Сургутнефтегаза, Сургутнефтегаза ап, Северстали, Газпрома. Вчера мы рекомендовали понаблюдать за рынком со стороны, для того что бы понять, на каких уровнях наиболее ликвидные бумаги найдут равновесие.

Мы полагаем что крупные игроки будут пристально наблюдать за действиями российского ЦБ на валютном рынке, находящегося в сложной ситуации

В том случае если операторы получат подтверждение стойкости этого игрока в отстаивании своих интересов, рынок может по новому взглянуть на инструменты номинированные в рублях и вдохнуть в них новую жизнь.

В целом, мы нейтрально смотрим на перспективы российского рынка акций и ожидаем стабилизации на текущих уровнях ведущих российских индексов в ожидании внешних или внутренних сигналов.

Полагаем, что и сегодня наиболее интересными могут быть именно те бумаги в которых в последние дни был сосредоточен точечный спрос.
Зарубежные фондовые рынки
 Мировые фондовые индексы, 02.02.2009 
 Индекс   Значение   Измен.      Измен., 
 % 
 Россия 
 РТС   508.25   -26.79   -5.01% 
 РТС-2   433.92   -3.94   -0.90% 
 Сводный индекс 
 ММВБ 		  626.66   +0.5   +0.1% 
 Развитые рынки 
 Dow Jones 
 Industrial Average 		  7936.83   -64.03   -0.81% 
 S&P 500   825.44   -0.44   -0.05% 
 Nasdaq Composite   1494.43   +18.01   +1.21% 
 Германия, DAX   4271.04   -67.31   -1.55% 
 Великобритания, 
 FTSE 		  4077.78   -71.86   -1.73% 
 Франция, CAC   2930.05   -43.87   -1.48% 
 Япония, Nikkei   9053.90   0.00   0.00% 
 Развивающиеся рынки 
 Аргентина, 
 MerVal 		  1057.82   -19.27   -1.79% 
 Мексика, IPC   19565.14   0.00   0.00% 
 Бразилия, 
 BOVESPA 		  38666.44   -634.35   -1.61% 
 India BSE 30   9964.29   0.00   0.00% 
 China Shanghai Comp   1836.66   0.00   0.00% 

Первый торговый день февраля оказался нерадостным для европейских бирж. Торги в понедельник завершись падением котировок акций, сообщает Bloomberg. В лидерах снижения оказались акции банков. Кроме того, среди инвесторов не снижается обеспокоенность за перспективы корпоративных прибылей в условиях экономического кризиса. Британский FTSE 100 упал на 71,86 пункта, или на 1,83%, до 4077,78 пункта. Германский индекс DAX Xetra 30 сократился на 67,31 пункта, или на 1,55%, до 4271,04 пункта. Французский CAC 40 закрылся снижением на 43,87 пункта, или на 1,48%, на отметке 2930,05 пункта. Сводный общеевропейский индекс Dow Jones Stoxx 600 прибавил 4,91 пункта, или 2,57%, до 186,32 пункта. Акции банков продолжали нести потери в понедельник в связи с не снижающимися опасениями за возможность их национализации. Аналитики все еще не исключают такую возможность, так как на балансах банков находится большое количество проблемных активов, и им придется и дальше списывать их стоимость и обращаться за помощью к национальным правительствам. Акции Barclays упали на 10,6%. Международное рейтинговое агентство Moody's Investors Service понизило долгосрочный кредитный рейтинг банка Barclays Plc. с уровня Аа1 до Аа3. Как говорится в сообщении агентства, понижение рейтинга отражает возможность дальнейших убытков банка в результате списаний по вложениям в кредитно-денежные рынки и обесценения активов. Также Moody's учитывает, что ситуация в экономике Великобритании может ухудшаться. Экономические данные свидетельствуют о слабости европейской экономики. Активность в производственном секторе зоны обращения единой европейской валюты в январе 2009 года продемонстрировала рост, отойдя от исторического минимума. Индекс менеджеров по поставкам (PMI), отражающий активность сектора, составил в январе 34,4 пункта по сравнению с рекордно низким показателем 33,9 пункта в декабре. Аналитики прогнозировали рост индекса до 34,5 пункта. Тем не менее, значение индекса ниже 50 пунктов указывает на спад активности. Между тем, акции некоторых компаний закрылись с плюсе. Бумаги Rio Tinto подорожали на 6,6%.

Продажи акций промышленных компаний, таких как авиаконцерн Boeing, а также банков, в первую очередь Bank of America, привели к снижению индекса "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average на торгах в понедельник. В то же время, рост котировок акций компаний технологического сектора позволил индексу Nasdaq Composite продолжить недавний рост.

Индекс Dow Jones Industrial Average по итогам торгов снизился на 64,11 пункта, или на 0,8 проц, до 7936,75 пункта, закрывшись на самом низком уровне с 20 ноября. За истекший период текущего года индекс Dow потерял 9,6 проц. Среди компонентов индекса наиболее значительно упали в цене акции Bank of America – на 58 центов, или на 8,8 проц, до 6,0 долларов.

Широкий индекс Standard & Poor's 500 снизился лишь на 0,45 пункта, или на 0,05 проц, до 825,43 пункта. За истекший период 2009 года индекс S&P 500 потерял 8,6 проц. Индекс Nasdaq Composite, тем не менее, вырос на 18,01 пункта, или на 1,22 проц, до 1494,43 пункта. С начала года индекс потерял пока 5,2 проц.

Как отметили участники рынка, акции крупных технологических компаний в понедельник пользовались особым спросом. В итоге котировки акций Microsoft выросли на 73 цента, или на 4,3 проц, до 17,83 доллара, с начала года потеряв 8,3 проц. Акции Intel подорожали также на 73 цента, или на 5,7 проц, до 13,63 доллара. Потери акций этой компании к настоящему времени составили 7 проц.

Технологический сектор "чуть меньше подвержен проблемам финансирования", чем остальные сектора, считает Стивен Голдман, рыночный стратег-аналитик из Weeden & Co. "Но этот сектор также зависит от общего цикла. Пока еще рано делать выводы. Нужна некоторая стабильность в финансовом секторе. Там все началось, и он до сих пор переживает трудности", - добавил он.

Возможно, покупки акций компаний технологического сектора, тесно связанного с ростом экономики, были обусловлены расчетом на начало нового экономического цикла, предположил Голдман. "Обычно рынок акций достигает дна на шесть-семь месяцев раньше прибылей и экономики", - сказал он.
Мировой рынок энергоносителей
 Цены на нефть, 02.02.2009 
 Наименование 
 контракта 		  Стоимость 
 контракта 		  Измен., 
 % 
 Light sweet Crude, FEB 2009 
 (Нью-Йорк) 		  40.08   -1.93% 
 IPE Brent, FEB 2009 
 (Лондон) 		  44.6   -1.45% 

 Цены на металлы, 02.02.2009 
 Металл   Цена закрытия   Измен., 
%
 Палладий (NYMEX)   194$/тр. унцию   0.52% 
 Платина (NYMEX)   965.0$/тр. унцию   -0.72% 
 Золото (NYMEX)   899.2$/тр. унцию   -1.54% 
 Серебро (NYMEX)   12.33$/тр. унцию   -0.40% 
 Олово (LME)   10,610$/тонну   +1.11% 
 Медь (LME)   2,259$/тонну   +2.56% 
 Алюминий (LME)   1,316$/тонну   +0.34% 
 Никель (LME)   11,205$/тонну   +2.23% 

Котировки фьючерсов на нефть в понедельник снизились вслед за котировками фьючерсов на бензин, которые резко упали на фоне того, что вероятность забастовки на нефтеперерабатывающих предприятиях в США уменьшилась.

По итогам торгов на Нью-йоркской товарной бирже /New York Mercantile Exchange, NYMEX/ котировки мартовских фьючерсов на легкую малосернистую нефть упали на 1,60 доллара, или на 3,8 проц, до 40,08 доллара за баррель. Котировки мартовских фьючерсов на нефть марки Brent на ICE снизились на 2,06 доллара, или на 4,5 проц, до 43,82 доллара за баррель.

Цены на бензин резко упали в связи с тем, что United Steelworkers и нефтеперерабатывающие предприятия приблизились к заключению нового контракта, что позволит избежать забастовки, угроза которой возникла после истечения прежнего контракта в воскресенье. Во вторник переговоры продолжатся, причем стороны сообщают о достигнутом прогрессе.

Котировки февральских фьючерсов на бензин RBOB упали на 11,95 цента, или на 9,4 проц, до 1,1492 доллара за галлон. Срок действия февральских контрактов истек в пятницу. На момент истечения срока действия фьючерсы торговались по 1,2689 доллара.

Вероятность забастовки "оказывала поддержку ценам на протяжении прошлой недели и способствовала снижению цен в понедельник", сказал Том Бенц, брокер и аналитик из BNP Paribas в Нью-Йорке. "Продажи в самом конце сессии и закрытие рынка падением сигнализируют о том, что цены могу продолжить падать и во вторник", - добавил он.

Цены на нефть сопротивлялись падению, им даже удалось ненадолго вырасти, однако перед завершением очных торгов на NYMEX они все же упали. Рост цен на нефть оказывается недолгим, так как в последние два месяца нефтяные фьючерсы торгуются в диапазоне 35-45 долларов за баррель.

Рынок ждет сигналов о том, что замедление мировой экономики начинает достигать дна, хотя подавляющее большинство индикаторов продолжает указывать на дальнейшее падение спроса. По мнению Фила Флинна, аналитика из Alaron Trading Corp в Чикаго, Организация стран-экспортеров нефти /ОПЕК/ может встряхнуть нефтяной рынок с другой стороны.

"ОПЕК способна напомнить о том, что у рынка все же две стороны – предложение и спрос", - сказал Флинн.

В ближайшее время Флинн и другие наблюдатели прогнозируют дальнейший рост запасов нефти в США, которые уже на 16 проц превысили уровни прошлого года. Согласно среднему прогнозу аналитиков, опрошенных Dow Jones, за неделю 24-30 января запасы нефти в США увеличились на 2,5 млн баррелей, запасы бензина – на 800 000 баррелей, тогда как запасы дистиллятов должны были сократиться на 1,5 млн баррелей. Загруженность нефтеперерабатывающих мощностей, как ожидается, снизилась на 0,5 процентного пункта до 82 проц. Данные по запасам нефти и нефтепродуктов Министерство энергетики США представит в среду.


Корпоративные новости

По прогнозу банкиров и аналитиков, в этом году суммарный объем капитала, привлеченного за счет эмиссий европейских акций, может достичь 300 млрд. евро, сообщает Financial Times. Резкое увеличение числа эмиссий с начала нынешнего года, согласно прогнозу, в 2009 году ускорится и достигнет самого высокого уровня с 2001 года, когда телекоммуникационные и технологические группы искали средства на рынках, наделав долгов в период бума доткомов.

"После нескольких лет, когда корпорации уводили акции с рынков путем самовыкупов и выкупов с привлечением заемных средств, в 2009-2010 года ожидается противоположная тенденция, - отмечает Goldman Sachs. - При высокой стоимости кредитов и слабых корпоративных балансах в некоторых секторах, компании, по всей вероятности, попросят инвесторов закрыть финансовые бреши. Мы ожидаем, что компании, без учета финансового сектора, привлекут в 2009 году 100-300 млрд. евро".

В числе отраслей, которые будут привлекать средства, аналитики называют недвижимость, строительство, коммунальные службы, а также металлы и горнодобывающий сектор.

Страны-участницы ОПЕК сократили объем добычи нефти в январе на 3,5%, прогнозируют аналитики, опрошенные агентством Bloomberg. Как ожидается, производство нефти этими странами в прошлом месяце составило в среднем 28,565 млн баррелей в сутки (б/с), что на 1,05 млн б/с ниже декабрьского уровня. Одиннадцать стран ОПЕК, в число которых не входит Ирак, добывали в среднем 26,2 млн б/с, что на 1,355 млн б/с выше целевого уровня в 24,845 млн б/с, установленного ОПЕК, прогнозируют эксперты.

В избранное