Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Ежедневный обзор финансовых рынков РФ от Адекты

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "Прихватка для инвестора" на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Февраль 2009   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
Автор
Дмитрий В. Казначеев

Статистика

719 подписчиков
0 за неделю
←   Все выпуски   →

Ежедневный обзор финансовых рынков РФ от Адекты


Ежедневный обзор финансовых рынков РФ
от Адекты

Российский рынок акций 02.02.09г.

Российский рынок акций 02.02.09г.

Валютный рынок.
Курс рубля ЦБ с 31 января 2009г: - курс рубля к доллару – 35.4146 руб. за один доллар (-72.99 коп.). - курс рубля к евро – 45.6636 руб. за один евро (-32.38 коп.). - курс валютной корзины ($0.55 и 0.45 евро) – 40.0267 руб.(-54.72 коп.).
 
02.02.09 Объем средств на корсчетах в ЦБ 470.50 млрд. руб. (-9.60 млрд. руб.); на депозитных счетах 81.10 млрд. руб. (+0.60 млрд. руб.).
Краткосрочные кредитные ставки 2 февраля 13.00-17.00 %.
Валютные котировки рубля на утренних торгах - 35.9600-36.3500 рублей за доллар.
 
Мировые денежно-кредитные власти встревожены колебанием рынка валют, тем более поскольку мировой финансовый кризис мутит рынки. Однако совместных интервенций пока не предполагается.
Главные экономики совсем не ходят подпирать свои валюты, т.к. это будет против их экспортных интересов.
США и Великобритания говорят о «валютном манипулировании» Китая. Франция обвиняет в увеличивающемся несправедливом торговом преимуществе Великобританию. Япония раздражена укреплением иены.
(Фунт упал приблизительно 30 % против евро и 26 % против доллара с прошлого года.)
По слухам Еврокомиссия хочет призвать США к большему сотрудничеству в проведении своей курсовой политики.
Министры финансов G7 и главы центральных банков будут обсуждать вопросы эмиссии денег на встрече в Риме в феврале. Партнеры G7 вероятно готовы занять общую позицию, перед глобальной угрозой финансовой системе.
Прошлый раз, в 2000 г. банки G7 вмешивались, по просьбе европейских властей, чтобы спасать евро от небывалого снижения.
Однако, пока страны G7 сосредоточены на внутренних делах.
 
Фондовый рынок.
30.01.2009                  
Dow Jones industrial average  8000                -1.82%
Nasdaq                                                1476.42           -2.08%
S&P 500                                             825.88             -2.28%
10-Yr Bond                                         2.84%             0.029
BRAZIL BOVESPA STOCK IDX     39300.79         -0.85%
AMEX OIL INDEX                            935.51             -1.60%
DAX INDEX                                     4338.35           -2.03%
РТС                                                     535.04             0.82%
Россия-30                                          8.92% 
                       
02.02.2009                  
NIKKEI 225 INDEX                         7873.98           -1.50%
Shanghai Composite (Китай) 2010.458         0.95%
                         
EUR/USD                                           1.2716 /1.2718
Фьючерс S&P 500 03/2009             818.8               -3.7
Фьючерс нефти                     
марки Crude Light 03/2009 ($)          41.59               -0.09
Нефть марки Urals ($)                       42.62  
Фьючерс на золото 03/2009 ($)       903.9               -23.8
 
Индикативные котировки металлов 2 февраля.
                        пок.     прод.   время
золото             913.6   913.9   8:05:46
палладий       194      199      3:58:11
платина          970      980      8:00:11
серебро          12.39   12.42   7:51:43
алюминий     1350    1353    7:36:44
медь                3148    3158    8:05:26
никель            11070 11170 7:45:39
 
Индексы         изм. с окончания 2008 г. (%)
Dow Jones industrial average  -8.85
Nasdaq                                                -6.38
S&P 500                                             -8.57
BRAZIL BOVESPA STOCK IDX     4.66
AMEX OIL INDEX                            -4.51
DAX INDEX                                     -9.81
РТС                                                     -15.33
NIKKEI 225 INDEX                         -11.77
Shanghai Composite (Китай) 9.87
 
НОВОСТИ
11:45 PMI Италии. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 35.8. В декабре 35.5.
11:50 PMI Франции. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 31,8. В декабре 34.9.
11:55 PMI Германии. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 32.0. В декабре 32.7.
12:00 PMI Еврозоны. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 34.5. В декабре 33.9.
12:30 PMI Великобритании. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 34.5. В декабре 34.9.
13:00 Великобритания. Индекс цен на дома в январе. Прогноз -1,6 %. В декабре -2,2 %. 
16:30 США. Объем частных доходов в декабре. Прогноз -0,4 %. В ноябре -0,2 %.
16:30 США. Объем частных расходов в декабре. Прогноз -0,9 %. В ноябре -0,6 %.
-0.9% -0.6%
16:30 США. Индекс PCE core в декабре. Прогноз – без изменения (+1,7 % г/г). В ноябре – без изменения (+1,9 % г/г).
18:00 ISM США. Индекс сектора производства в январе. Прогноз 32.8. В декабре 32.4.
18:00 США. Объем расходов на строительство в декабре. Прогноз -1.2 %. В ноябре -0.6 %.
 
Инфляция В Еврозоне опустилась в январе до 1,1 % (с +1,6 %), что является самым низким уровнем за 10 лет. Безработица в регионе повысилась до 8%.
Темп сокращения потребительских цен удивляет экономистов. Однако, они все же не ждут немедленной реакции ЕЦБ, заседание которого произойдет в четверг. Большинство комментаторов полагают, что Банк понизит ставки только 5 марта, но сразу на 50 пунктов (до 1,5 %), а к концу года доведут ставку до уровня 1 %.
Тем не менее, курс евро в пятницу продолжил снижение к доллару, что говорит о том, что на рынке сомнение в том, что Банк воздержится от продолжения смягчения кредитной политики. 
 
Индекс деловой активности в округе ФРБ Нью-Йорка снизился в 12-й раз подряд. Индекс занятости опустился до рекордных значений 22,2 с 27,8 в декабре. Продолжил сокращение индекс цен. Однако индекс полугодовой перспективы неожиданно повысился и даже преодолел граничный уровень 50 (в январе 54,2 против 40,7 в декабре). Это произошло впервые с начала обострения кризиса (сентябрь прошлого года).
 
ВВП США в четвертом квартале опустился на 3,8 %. Это существенно лучше среднего прогноза (-5,5 %). По началу фондовый рынок реагировал положительно, однако удержать не сумел. Свою негативную роль сыграло снижение индекса потребительского доверия за январь (индекс университета Мичигана).
Аналитики говорят, что ВВП упал на меньшую величину из-за деловых запасов. Кроме того, в четвертом квартале росли государственные закупки. Потребление (2/3 ВВП) сокращается, отсюда и рост объема запасов. Экономика США сужается с темпом самым высоким за 26 лет.
 
Американский рынок акций закрыл январь на минимальных уровнях за шесть лет, после того, как данные показали темп ослабления экономики и падения потребительского давления в январе.
Плохая статистика и возникающая неуверенность в судьбе плана администрации Обамы привела к падению котировок акций финансового сектора. впрочем падение наблюдалось по всем секторам.
Динамика рынка в январе ранее воспринималась, как предвестник движения на рынке на весь год. Аналитики говорят о существенном пессимизме инвесторов. Однако к концу года часть аналитиков предполагает возвращение индекса S&P500 к уровню 1000.
 
 
Мировые лидеры в Давосе говорили о рисках нарастания социальных выступлениях в связи с вероятном углублением кризиса. Французский Министр Экономики Christine Lagarde сказала о том, что мир оказался перед двуми главными рисками - социальные волнения, и – протекционизм. Катализаторы для этих рисков является использование денег налогоплательщиков в восстановительных планах правительств.
Экономические трудности и рост безработицы уже привели к выступлениям в Греции, Болгарии, Латвии, Литве и Мадагаскаре. Демонстраций в Исландии привели к смене правительства. На прошлой неделе, больше чем миллион человек вышли на улицы французских городов, и тысячи - в России в субботу. Тысячи британских служащих организовали забастовки против использования иностранных рабочих.
В Давосе в субботу, сотни протестантов обвиняли банкиров, деловых лидеров и политических деятелей в создания кризиса.
Сокращение мировой торговли приводит к сокращению кредитования. Потоки частного капитала в развивающиеся рынке по прогнозам снизятся до $165 млрд. с почти $1 трлн. два года назад.
 МВФ полагает, что банкам понадобиться привлечь, по крайней мере, еще $500 млрд. в капитал прежде, чем финансовая система станет устойчивой.
Снижение возможностей банковского сектора требует напряженной работы от МВФ. К Фонду уже обратились Венгрия, Украина, Исландия, Пакистан, Турция.
   
Министры торговли из более, чем 20 стран в Давосе обсуждали растущую опасность протекционизма. Меры правительств, препятствующие импорту с целью сохранения рабочих мест, усугубляют кризис.
Согласно проекту декларации, министры предложат активизировать Дохийский раунд переговоров ВТО в этом году, чтобы способствовать развитию международной торговли, и отказаться от любых запретительных мер в отношении импорта, кроме экстренных случаев..
Министры надеются, что следующая встреча G20 в начале апреля будет способствовать возобновлению Дохийского раунда и росту открытости торговли.
Протекционистские меры вводят не только развивающиеся страны. США, например, проводит компанию с лозунгами в пользу приобретения исключительно американских товаров. Законопроект под названием «Покупай американское» будет требовать, чтобы в проектах, финансируемых из выделенных государством $825 млрд., использовались только произведенные в США железо и сталь. Палата представителей США на этой неделе это законопроект одобрила.
Евросоюз ввел в субботу 85-процетную импортной пошлины на китайские болты, гайки и шурупы.
В декабре генеральный директор ВТО Паскаль Лами говорило том, что различия в позициях разных стран еще слишком велики для финальных переговоров. Вскоре после встречи G20 Индия подняла импортные пошлины на сталь, а Россия - на автомобили. Евросоюз же вновь ввел экспортные субсидии на молочную продукцию.
 
Под аккомпанемент пессимизма котировки контрактов на золото с середины января поднялись почти на 15 %. Рост цен на 2 % в пятницу также был подкреплен ходящим на рынке слухам о том, что Китай рассматривает золото как альтернативу американским гос. облигациям, и увеличением запасов фонда ETF New York's SPDR Gold Trust.
Сегодня утром котировки мартовского контракта на золото падает на 2,6 %.
 
РОССИЯ.
Российский рынок акций РФ вырос в пятницу благодаря отчасти положительным новостям из США. ВВП США в последней четверти прошедшего года упал на меньшую величину чем предполагалось. Однако влияние статистики было недолгим.
После данных о ВВП США были опубликованы индексы потребительского доверия в Америке и деловой активности на Среднем Западе США, которые оказались хуже прогнозов.
К концу торгового дня индекс РТС вырос на 0,82 %, а индекс ММВБ - на 0,91 %.
 
Немного помогли рынку движение котировок нефтяных компаний. Обыкновенные акции Газпромнефти выросли на 8,6 %. Привилегированные акции Сургутнефтегаза поднялись на 4,9 %, котировки ЛУКОЙЛа - на 0,9 %.
Лидером роста стали акции ГМК Норильского никеля. Рост составил 8,5 %. Аналитики фундаментальных причин для такого роста не выявили. Хуже рынка оказались акции банков. Котировки акций ВТБ снизились на 2,7 %. Акции Сбербанка к закрытию торгов почти не изменились в цене (-0,12 %).
 
Российские металлургические и угольные компании должны госбанку ВТБ $10 млрд. В список тех, кто получил кредиты, входят, в частности, Русал, Норильский никель, Металлоинвест и Уральская горно-металлугическая компания (УГМК).
Госбанки РФ получили директиву наращивать свои кредитные портфели ежемесячно не меньше чем на 2 % для кредитования средних и малых предприятий.
 
Центральный банк РФ принял решение повысить со 2 февраля 2009 г. ряд ставок по ломбардным кредитам и операциям РЕПО для сдерживания инфляции и обеспечения стабильного курса рубля. В сообщении ЦБ говорится, что ставка по ломбардным кредитам на срок:
- 1 календарный день - устанавливается в размере 11 % годовых (10 % ранее);
- 7 календарных дней в случае, если последние два ломбардных кредитных аукциона на срок 2 недели (14 календарных дней) признаны несостоявшимися, - в размере 11 % годовых (10 % ранее);
- 30 календарных дней - в размере 11 % годовых (10,25 % ранее).
Ставка по кредитам ЦБ, обеспеченным активами, на срок до 90 календарных дней устанавливается в размере 11,25 % годовых (11,00 % ранее).
Ставка по операциям прямого РЕПО по фиксированным ставкам на срок:
- 1 день - устанавливается в размере 11 % годовых (10 % ранее)
- 7 дней - в размере 11 % годовых (10 % ранее).
 
Первый вице-премьер РФ И.Шувалов заявил, что РФ не потратит все свои резервы за один год. С начала августа объем резервов сократился уже более чем на $210 млрд. На 23 января они составляли $386,5 млрд.
В то же время чиновник сказал, что антикризисные меры могут сгладить ситуацию в экономике, но не изменить.
 
Министр финансов РФ А.Кудрин сказал, что отток капитала из РФ в 2009 г. ожидается на уровне $100-110 млрд. Инфляция в 2009 г. может превысить 13 %, что связано напрямую с падением курса рубля. Доходы бюджета сократятся с 10,9 тлрн. рублей от запланированных до 6,5 трлн. рублей. Если не будут изменены параметры бюджета, то дефицит бюджета может составить 6,1 % ВВП.
Темп роста ВВП в 2009 г. будет находиться около ноля.
 
Председатель Центробанка РФ С.Игнатьев заявил, что Банк продал на текущий момент все облигации Fannie Mae и Freddie Mac. На 1 ноября 2008 г. Банк сократил вложения резервов в облигации Fannie Mae и Freddie Mac до $20,9 млрд. с $65,6 млрд. на 1 января.
 
Добыча нефти в России в январе выросла до 9,70 млн. баррелей в сутки с 9,66 млн. баррелей в сутки в декабре. При этом объем экспорта сократился до 4,25 млн. баррелей в сутки с 4,36 млн. баррелей в сутки.
 
Центральный банк РФ не ждет в ближайшем будущем новой волны кризиса в банковском секторе. Однако, Банк предвидит риски, что объем невозвратов кредитов могут привести к дополнительной капитализации банков.
Ранее власти обсуждают выделение дополнительных средств на капитализацию банков в объеме до 900 млрд. рублей.
Предполагалось, что 500 млрд. рублей пойдут Сбербанку в виде субординированного кредита. ВТБ получит 200 млрд. рублей, способы капитализации других банков пока не определены.
Банкиры хотели бы получить средства через допэмиссию и прямое вхождение в капитал.
 
Премьер-министр России В.Путин подписал постановление об отмене экспортной пошлины на пропан, бутан, этилен, пропилен и прочие сжиженные газы с 1 января на два месяца.
Чтобы поднять рентабельность продаж СПБТ, российские производители газа обращались в правительство с просьбой об отмене экспортной пошлины еще в ноябре.
По их оценке, в текущем году положительный эффект для EBITDA Новатэка благодаря этому решению властей составит 1,5-2,0 %.
Компании прогнозировали снижение производства пропан-бутана (СПБТ) в первые месяцы 2009 г. на фоне убыточного экспорта продукта и затоваривания внутреннего рынка.
Первоначально, экспортная пошлина на светлые нефтепродукты, в том числе пропан-бутан, с 1 января 2009 года составляла $92,6 за тонну.
 
Правительство РФ в ближайшее время выпустит постановление о госгарантиях по кредитам промышленности. Государство готово гарантировать возврат 70 % займов для оборонной промышленности и 50 % для предприятий, не относящихся к оборонке.
 
Уровни «сопротивления» и «поддержки» на сегодня 2 февраля.
Ничего не получается. ВВП США не упал на ожидаемые 5,4 %, спустился на 3,8 %, однако это не оказалось радостным событием. Во-первых, потому как все же падает экономика с темпом максимальным за 26 лет. Во-вторых, потребительское доверия продолжается ухудшаться в США. Есть сомнения в том, что новый план стимулирования экономики США продвинется быстро, есть сомнения, что он поможет.
Кроме того продолжаются атаки на рубль. Пока меры ЦБ и ММВБ не привели к ослаблению спроса на доллар. Даже высокие процентные ставки на МБК не препятствуют падению курса рубля. Впрочем, ЦБ не особенно противостоял этому на прошлой неделе. А т.к. котировки приблизились к верхней границе колебаний. Сегодня Банк может употребить силу.
Котировки фьючерсного контракта на индекс РТС с утра, пожалуй, пойдут отыгрывать США. 
Уровень поддержки на сегодня – 51 000 (49 900). 
Уровень сопротивления – 52 400 (53 000).
 
Индекс РТС
-          поддержка 520; 514;
-          сопротивление 540; 555.
 
ГАЗПРОМ
-          поддержка 115р.; 113р.;
-          сопротивление 119р.; 122р.
 
ГМКНН:
-          поддержка 1250р.; 990.;
-          сопротивление 1520р.; 1720р.
 
ЛУКОЙЛ:
-          поддержка 1150р.; 1080р.;
-          сопротивление 1190р.; 1290р.
 
Ростелеком:
-          поддержка 307р.; 283р.;
-          сопротивление 327р.
 
Роснефть:
-          поддержка 112р.; 109р.;
-          сопротивление 115р.; 117р.
 
Сбербанк об.
-          поддержка 16.33р.; 14.50р.;
-          сопротивление 17.40р.; 18.40р.
 
Сбербанк пр.:
-          поддержка 7.30р.; 6.80р.;
-          сопротивление 8.00; 9.30р.
 
Сургутнефтегаз:
-          поддержка 14.10р.; 13.70р.;
-          сопротивление 16.70р.
 
Автор - Кабанов Андрей (kaa@adekta.ru)
 
Выше представленный обзор является субъективным представлением авторов о происходящем в мировой экономике, на валютных и фондовых рынках мира. Все выводы сделаны на основе общедоступной информации, в соответствии с нашим пониманием процессов происходящих в мировой экономике, а значит, имеют предвзятый характер. Авторы не намерены нести ответственности за Ваши действия принятые под влиянием представленного текста.
 
При подготовке материалов использовалась информация компаний: AK&M, РосБизнесКонсалтинг, Финмаркет, Прайм-Тасс, МФД, ИА ФС "Консультант", Атон, "Ведомости", АКБ “Еврофинанс”.
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Кабанов Андрей Алексеевич

Брокерская компания "Адекта"

Выше представленный обзор является субъективным представлением авторов о происходящем в российской экономике, на валютном и фондовом рынках России. Все выводы сделаны на основе общедоступной информации, в соответствии с нашим пониманием процессов, происходящих в экономике России, а значит, имеют предвзятый характер. Авторы не намерены нести ответственности за Ваши действия принятые под влиянием представленного текста.

При подготовке материалов использовалась информация компаний: AK&M, РосБизнесКонсалтинг, Финмаркет, Прайм-Тасс, МФД, ИА ФС "Консультант", Атон, "Ведомости", АКБ "Еврофинанс".

Для более оперативного получения данной информации Вы можете подписаться на список рассылки на нашем сервере (распространяется как вложение-формат MS Word)

В избранное